삼성전자 분석 보고서
주식 정보
목표 주가: 109,000원
현재 주가(04/30 기준): 77,500원
상승 여력: 40.6%
시가총액: 462,658십억 원
발행 주식 수: 5,969,783천 주
액면가: 100원
외국인 지분율: 55.8%
52주 최고가: 86,000원
52주 최저가: 63,600원
주요 주주
삼성생명보험(외 17인): 20.1%
국민연금공단(외 1인): 7.7%
주가 추이 및 상대 강도
1개월: 절대수익률 -5.9%, 상대수익률 -4.0%
3개월: 절대수익률 4.3%, 상대수익률 -3.4%
6개월: 절대수익률 15.2%, 상대수익률 -1.4%
1Q24 상세 실적
매출액: 71.9조 원(+12.8% YoY, +6.1% QoQ)
영업이익: 6.6조 원(+931.9% YoY, +133.9% QoQ)
부문별 실적
DRAM: 영업이익률 19%
NAND: 영업이익률 11%
MX/네트워크: 신제품 갤럭시 S24 판매 호조로 매출 증가(+7% YoY), 부품 단가 상승으로 마진율 하락
SDC: 북미 고객사 재고 이슈로 매출 및 영업이익 부진
2Q24 전망
매출액: 70.9조 원(+18.2% YoY, -1.4% QoQ)
영업이익: 7.9조 원(+1092.5% YoY, +20.7% QoQ, OPM 11.2%)
사업부별 영업이익 전망
DS: 3.8조 원(DRAM 3.3조 원, NAND 1.1조 원, 비메모리 -0.6조 원)
MX/NW: 2.8조 원
VD/CE/Harman: 0.9조 원
SDC: 0.5조 원
투자의견 및 목표 주가
투자의견: 매수
목표 주가: 109,000원 유지
재무 데이터 요약
| 연도 | 매출액 (십억원) | 영업이익 (십억원) | 세전이익 (십억원) | 순이익 (십억원) |
|---|---|---|---|---|
| 2021 | 279,605 | 51,634 | 53,352 | 39,244 |
| 2022 | 302,231 | 43,377 | 46,440 | 54,730 |
| 2023 | 258,935 | 6,567 | 11,006 | 14,473 |
| 2024F | 302,422 | 38,741 | 41,956 | 31,469 |
| 2025F | 337,382 | 53,105 | 56,571 | 41,356 |